Экономическая формула кризиса организации

Мы рассматриваем кризис как непосредственную угрозу выживания предприятия. Здесь имеется два аспекта – внешний и внутренний:

1) Внешний заключается в способности предприятия мобилизовать необходимый объём оборотных средств для выполнения своих обязательств перед кредиторами – выплаты и обслуживания долгов;

2) Внутренний – в способности обеспечить объём оборотных средств, требуемых для ведения хозяйственной деятельности. Поддержание величины оборотных средств на соответствующем уровне осуществляется за счёт денежных и эквивалентных им ресурсов предприятия (например, краткосрочные финансовые вложения – ценные бумаги предприятий, вклады в банки и т.д.).

Таким образом, в экономическом смысле кризис означает дефицит денежных средств для поддержания текущей хозяйственной (производство) и финансовой (кредиторы) потребностей в оборотных средствах.

Этому определению соответствует следующее неравенство, представляющее экономическую формулу кризиса:

, (3.1)

Денежные средства(ДС) – собственно денежные и эквивалентные им средства. Именно сумма денежных средств является показательной для определения кризисного состояния предприятия.

Текущая финансовая потребность в оборотных средствах(ТФП_ОбС) – это наиболее простая и понятная часть формулы; определяется как сумма предстоящих на момент расчёта формулы выплат по возврату долгов (включая проценты по ним) (Вып_ВД), а также штрафов и пени (в случае просрочённых платежей) (Вып_ШиП) за планируемый период. Покрывается денежными средствами или приемлемыми для кредиторов по содержанию и условиям взаимозачётными операциями.

(3.2)

Текущая хозяйственная потребность в оборотных средствах(ТХП_ОбС) представляет собой разницу между суммой производственных и непроизводственных расходов (Р_пр и Р_непр) на планируемый период, с одной стороны, и объёмом производственных запасов (ПЗ_см) предприятия в пределах размеров, предусмотренных сметой, с другой.

(3.3)

Определение порогового значения текущей хозяйственной потребности в оборотных средствах, невозможность обеспечения которого является критическим, зависит от отраслевой принадлежности и других особенностей предприятия. Объём постоянных (накладных) расходов также не может служить однозначным критерием порогового значения потребности в оборотных средствах, поскольку может быть скорректирован.

Текущая хозяйственная потребность в оборотных средствах покрывается денежными средствами или приемлемыми для предприятия по содержанию и условиям взаимозачётными операциями (т.е. поставкой в нужные сроки по приемлемой цене именно тех товаров и услуг, на которые и были бы потрачены денежные средства предприятия).