Глава 11. ПОСРЕДНИЧЕСКИЕ ОПЕРАЦИИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА

11.1. Лизинговые операции

11.2. Факторинговые операции

11.3. Трастовые операции

11.4. Прочие посреднические операции

11.1. Лизинговые операции

В соответствии с Федеральным законом от 29 октября 1998 г. N 164-ФЗ "О финансовой аренде (лизинге)" лизинг - совокупность экономических и правовых отношений, возникающих в связи с реализацией договора лизинга, в соответствии с которым лизингодатель обязуется приобрести в собственность указанное лизингополучателем имущество у определенного им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за плату во временное владение и пользование.

Предметом лизинга могут быть предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество, которое может использоваться для предпринимательской деятельности.

Земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения, предметом лизинга быть не могут.

Взаимоотношения между участниками строятся в несколько этапов. Сначала будущий лизингополучатель, нуждающийся в определенном имуществе, самостоятельно выбирает располагающего этим имуществом продавца. Потом обращается к будущему лизингодателю, имеющему необходимые средства, с просьбой о приобретении имущества у поставщика в собственность и последующей его передаче лизингополучателю в пользование на оговоренных условиях.

В качестве лизингодателей обычно выступают коммерческие банки, в качестве лизингополучателей - предприятия разных форм собственности, в качестве продавцов имущества - производители, снабженческо-сбытовые, торговые и другие организации - владельцы имущества.

Любой субъект лизинга может быть резидентом или нерезидентом РФ.

В зависимости от экономических условий число участников сделки может увеличиваться. Кроме перечисленных трех сторон в сделке в ряде случаев участвуют лизинговые фирмы, выполняющие роль посредников между поставщиком, лизингодателем и лизингополучателем.

Лизинговые операции дают их участникам ряд преимуществ. Для банков эти преимущества выражаются в следующем:

- расширяется круг банковских операций и растет число клиентов;

- снижается риск потерь от неплатежеспособности клиентов. Банк остается собственником имущества до окончания срока действия договора лизинга, значит, при нарушении условий договора может потребовать возврата имущества;

- амортизационные отчисления на имущество, находящееся в финансовой аренде, не облагаются налогом и могут служить источником средств для расширения круга лизинговых операций;

- размер лизинговых платежей за предоставление имущества в рамках лизинга может быть выше, чем процентная ставка по долгосрочным кредитам, выдаваемым на тот же срок. Данное положение оправдано предоставлением клиенту кроме кредита реального наполнения в виде машин, оборудования, иного имущества, а также оказанием ряда услуг, сопутствующих этой операции.

Заинтересованность лизингополучателей объясняется:

- возможностью технического перевооружения, увеличения производственной мощности без больших начальных капитальных вложений, а отсюда - ростом производства, реализации, прибыли;

- гарантией обеспечения материального наполнения от оказанной банком операции;

- возможностью стопроцентного кредитования. При использовании обычного кредита для покупки имущества предприятие должно часть его стоимости оплатить за счет собственных средств. При лизинге договор заключается на полную стоимость имущества;

- гибкостью лизингового договора по сравнению с кредитным, который всегда предполагает ограниченные сроки и размеры погашения. Лизингополучатель, рассчитывая на поступление доходов, может выработать с банком удобную для себя схему платы по срокам (ежемесячно, ежеквартально) и сумме. Погашение обычно начинается после получения выручки от реализации продукции, произведенной на оборудовании, взятом в лизинг;

- риск устаревания основных фондов ложится на банк;

- в балансе предприятия поддерживается оптимальное соотношение собственного и заемного капитала, что позволяет вести текущую деятельность без финансовых трудностей.

Существуют разные виды лизинга (см. табл. 11.1).

Таблица 11.1. Классификация видов лизинга

Для коммерческих банков характерны в основном долгосрочный, прямой, финансовый, чистый (или частичный) виды лизинга. Все эти признаки должны присутствовать в договоре.

Организация лизинговой сделки. Лизинговой операции предшествует определенная организационная работа: изучение лизингового рынка, его основных тенденций, выявление спроса на виды имущества, знакомство с ценами на движимое и недвижимое имущество, ценами и тарифами на сопутствующие лизингу услуги.

Коммерческие банки являются организационно оформленными структурами. Однако для успешного проведения лизинговых операций целесообразно создать специальный отдел или хотя бы группу, в состав которой должны войти работники с определенным опытом банковской работы и знанием специфики данной операции. Банк должен давать рекламу лизинговых операций, создавать банк данных об имуществе, которое может быть приобретено для сдачи в аренду. Общая цель предварительной работы заключается в поиске потенциальных клиентов, заинтересованных в лизинге. Вместе с тем инициатива в проведении лизинговых операций может исходить и от будущего лизингополучателя, который самостоятельно находит располагающего необходимым имуществом поставщика или обращается в банк.

Дальнейшие взаимоотношения между сторонами строятся следующим образом. Предприятие представляет в банк необходимые документы:

- заявку на лизинг с названием вида имущества, его назначения, потенциального поставщика, его местонахождения (или необходим поиск информации банком). В заявке должны содержаться данные о производственной деятельности предприятия, его способности технически грамотно эксплуатировать и обслуживать имущество;

- документы для оценки финансового состояния предприятия за последние один-два года (балансы, отчеты о прибылях и убытках);

- бизнес-план лизингового проекта.

Банк анализирует финансовое положение предприятия, оценивает лизинговый проект с точки зрения его инвестиционной привлекательности, определяет необходимость выезда на место представителей банка. После изучения представленных сведений банк принимает решение. При положительном решении, т.е. согласии на сделку, к нему прилагаются общие условия лизингового договора с лизингополучателем.

Банк информирует продавца имущества о намерении приобрести объект сделки, согласовывает цену, при необходимости и возможности проверяет комплектность, технические характеристики, отсутствие других сделок с данным имуществом.

Лизингополучатель, ознакомившись с общими условиями лизингового договора, выражает свое согласие его подписанием. К договору прилагается бланк заказа на имущество. Он составляется продавцом и визируется лизингополучателем. Получив документы, банк подписывает заказ и высылает его продавцу. Вместо бланка заказа может использоваться договор купли-продажи между продавцом и банком или наряд продавцу на поставку объекта сделки.

Продавец отгружает движимое имущество лизингополучателю, осуществляет его монтаж и ввод в эксплуатацию. По окончании работы составляется протокол о приемке с соответствующими подписями, и банк оплачивает стоимость объекта сделки продавцу (единовременно или частями, в течение оговоренного периода). Недвижимое имущество лизингополучатель принимает на месте.

Договор лизинга регламентирует лизинговые операции. В последнее время разработаны стандартные типы договоров, особенно в отношении движимого имущества (оборудования, транспортных средств). Что касается лизинга недвижимости (зданий, сооружений, земли), то отдельные пункты договоров составляются в индивидуальном порядке с учетом величины объекта и продолжительности срока его эксплуатации, местонахождения и др.

Договор лизинга должен включать следующие разделы:

- стороны договора;

- предмет договора;

- срок договора;

- права и обязанности сторон;

- положения о лизинговой плате;

- страхование имущества;

- условия прекращения договора.

Важнейшим условием договора лизинга является порядок определения лизинговой платы.

Лизинговую плату составляют:

1) возмещение лизингодателю (банку) его инвестиционных затрат;

2) выплата банку вознаграждения, т.е. суммы сверх возмещения затрат.

В инвестиционные затраты включаются:

- цена предмета лизинга;

- суммы налога на имущество;

- расходы на транспортировку и установку;

- расходы на таможенное оформление;

- расходы на регистрацию имущества;

- расходы на хранение предмета лизинга до момента ввода его в эксплуатацию;

- расходы на выплату процентов за пользование привлеченными ресурсами;

- суммы амортизации имущества за срок лизинга;

- иные расходы, без которых невозможно нормальное использование предмета лизинга.

Вознаграждение банку со стороны лизингополучателя включает в себя:

- оплату услуги банку в виде комиссионных;

- выплату банку процента за приобретение им предмета лизинга и (или) оказание дополнительных услуг за счет собственных ресурсов.

Платежи бывают единовременными или периодическими.

Единовременные платежи производятся обычно после подписания сторонами акта о приеме-передаче и предусматривают финансирование сделки только в период выполнения продавцом договора купли-продажи или наряда на поставку (оплата транспортных, страховых расходов, монтажа оборудования и др.).

Периодические платежи осуществляются на протяжении всего срока действия договора лизинга. Они могут быть равными по сумме и проводиться через равные промежутки времени с уменьшающимися или увеличивающимися суммами платежей, ускоренными платежами, определенным первоначальным взносом.

График уплаты лизинговых платежей лизингополучателем является приложением к договору лизинга.

Необходимость обновления основных фондов, недостаточность денежных средств для этого вызывают у отечественных предприятий интерес к лизинговым операциям.

Развитию лизинга способствует ряд обстоятельств:

- развитие рынка средств производства;

- налоговые льготы;

- совершенствование законодательной базы;

- развитие страхования.

Эти обстоятельства, а также наличие у коммерческих банков достаточной ресурсной базы длительного характера при стабильной политической обстановке создадут условия для расширения лизинговых операций отечественных коммерческих банков.

11.2. Факторинговые операции

В экономической литературе приводятся разные толкования сути факторинга. Наиболее распространено его определение как комиссионно-посреднической и кредитной операции (от англ. factor - агент, посредник, маклер).

В факторинговых операциях участвуют три стороны:

- факторинговая компания (или факторинговый отдел банка);

- клиент (кредитор, поставщик товара);

- предприятие (фирма) - покупатель товара.

Основная цель факторингового обслуживания - инкассирование дебиторских счетов своих клиентов и получение причитающихся в их пользу платежей. Факторинговое обслуживание клиентов представляет собой многоэтапный процесс, каждая стадия которого имеет свое назначение. В данном процессе целесообразно выделить три этапа:

1) предварительная работа;

2) работа по оформлению документов;

3) мониторинг факторинговой сделки.

На этапе 1 проводится тщательный отбор дебиторской задолженности клиента для принятия решения о возможности его факторингового обслуживания. Однако принятию решения предшествует большая предварительная работа, которая включает следующие процедуры:

а) собеседование с клиентом;

б) сбор информации о клиенте и ее анализ;

в) анализ степени риска.

В ходе предварительного собеседования отбирают потенциальных клиентов для факторингового обслуживания. Предварительный отбор осуществляется на основе общей информации о деятельности клиента, а именно: сфера деятельности, порядок осуществления платежей (возможность авансовых платежей, платежей по мере реализации товара). В свою очередь, потенциальные клиенты на этапе предварительного собеседования знакомятся с требованиями, условиями и порядком факторингового обслуживания.

Потенциальный клиент представляет все необходимые документы для рассмотрения вопроса о возможности факторингового обслуживания его дебиторской задолженности. При этом сотрудники отдела факторинговых операций контролируют соблюдение следующих требований: пакет документов должен быть полным, все документы оформлены надлежащим образом, т.е. в соответствии с требованиями законодательства РФ и банка.

После собеседования проводится анализ финансового состояния клиентов, дебиторов и качества выполнения их обязательств друг перед другом. Информационной базой для анализа служит анкета клиента, содержащая разнообразные пункты, в том числе пункт о наличии рекламаций и их причинах. Составной частью анкеты должен быть раздел, информация которого характеризует дебиторов клиента. Обязательными участниками процесса изучения информации о клиенте и его дебиторах помимо сотрудников отдела факторинговых операций будут сотрудники юридической службы и службы безопасности, задача которых заключается в проверке достоверности представленной информации и юридической чистоты договорных отношений.

В заключение анализируется степень риска по факторинговым операциям и принимаются решения по результатам предварительной работы банка. Основной риск, характерный для факторинга, - риск неплатежа со стороны дебиторов. В связи с этим особое внимание должно быть уделено способности должников своевременно и в полном объеме погашать свои обязательства, возникающие из договоров поставки. Основное проявление данного риска - просрочка платежа. В этом случае банк должен выяснить ее причины.

Решение о факторинговом обслуживании принимается по результатам тщательного изучения и анализа всех представленных документов и прочей полученной информации.

Этап 2 - работа по оформлению документов - представляет собой результат принятия положительного решения о факторинговом обслуживании. Основополагающим документом, в соответствии с которым проводятся факторинговые операции с конкретным клиентом, служит договор факторинга. Учет в нем всех юридических аспектов в определенной степени способствует эффективному проведению факторинговых операций с юридической точки зрения. Практика показывает, что целесообразно заключать договор факторингового обслуживания клиента, согласно которому банк берет на себя обязательства обслуживать конкретную или всю его задолженность. В данном договоре отражаются моменты, общие для всех сделок, а именно: предмет договора, условия, порядок финансирования и передачи прав денежных требований, права и обязанности сторон, ответственность сторон, форс-мажорные обстоятельства, цена факторинговой услуги и порядок расчетов, срок действия договора и иные условия. Кроме того, все признаки, определяющие предмет уступки, а именно: наименование должника, документы, подтверждающие действительность денежных требований, сумма требования, срок оплаты по требованию, - указываются в специальных дополнениях к договору факторингового обслуживания.

Этап 3 - мониторинг факторинговой сделки - представляет собой совокупность действий, направленных на контроль за выполнением клиентами и должниками своих обязательств перед банком. Это важный этап организации факторинговых операций, который должен непременно сопровождать весь процесс факторингового обслуживания клиента. Мониторинг факторинговых операций включает в себя:

- постоянную оценку соответствия активов, размещенных в рамках договоров факторинга, требованиям и условиям банка, описанным во внутреннем положении о факторинговых операциях, а также действующим стандартам, разработанным органами, регулирующими факторинговую деятельность банков;

- оценку текущего финансового положения клиентов, а также финансового положения и платежной дисциплины должников;

- контроль за сделками, особенно в проблемных отраслях экономики.

В мировой практике существуют следующие основные виды факторинговых операций:

- факторинг с финансированием и без финансирования;

- открытый и закрытый (конфиденциальный) факторинг;

- факторинг без права регресса и с правом регресса;

- внутренний и экспортный (международный) факторинг.

При факторинге с финансированием клиент (поставщик товара) уступает фактору-посреднику право последующего получения платежей от покупателей. Обычно клиенты получают от фактора 80 - 90% стоимости отгруженной продукции. Таким образом, фактор-посредник предоставляет клиенту кредит в виде досрочной оплаты поставленных товаров.

Резервные 10 - 20% стоимости отгрузки клиенту не выплачиваются, а бронируются на определенном счете на случай претензий в его адрес от покупателя к качеству продукции, цене и возмещаются поставщику в последующем в момент поступления платежа за товар. Получение такой услуги отвечает потребностям предприятия, поскольку позволяет ему превратить продажу с отсрочкой платежа в продажу с немедленной оплатой и на этой основе ускорить движение капитала, сократить объем неплатежей.

За свои услуги фактор-посредник получает:

- комиссионные (за инкассацию счетов), обычно это 0,75 - 3% стоимости сделки;

- процент по факторинговому кредиту. Он взимается от даты предоставления кредита до срока поступления средств за продукцию от покупателя. В мировой практике этот процент обычно на 1 - 2 пункта выше учетной ставки.

Под факторингом без финансирования понимают инкассирование фактором-посредником дебиторских счетов клиента. В этом случае клиент факторинговой компании или банка, отгрузив продукцию, предъявляет счета своему покупателю через фактора-посредника, задача которого состоит в получении причитающегося в пользу клиента платежа в сроки, согласованные клиентом (поставщиком) и покупателем в хозяйственном договоре.

Открытый факторинг - вид факторинга, при котором плательщик (должник) уведомляется об участии в расчетах фактора-посредника. Оповещение осуществляется путем записи на счете-фактуре о направлении платежа в адрес фактора.

При закрытом (конфиденциальном) факторинге покупатель вообще не уведомляется о переуступке поставщиком требований фактору-посреднику. В этом случае должник ведет расчеты с самим поставщиком, а последний после получения платежа должен перечислить соответствующую его часть факторинговой компании для погашения кредита.

Факторинг без права регресса означает, что фактор-посредник при неоплате покупателем счетов в течение определенного срока (обычно от 36 до 90 дней) должен уплатить все расходы по взысканию долга в пользу кредитора (поставщика). В этом случае поставщик не несет риска по проданной им фактору дебиторской задолженности.

В договоре между клиентом и фактором-посредником может предусматриваться и право регресса, т.е. право возврата фактором клиенту не оплаченных покупателем счетов с требованием погашения кредита. На практике факторинг с правом регресса применяется крайне редко. Факторинговые компании, как правило, весь риск неплатежа покупателя берут на себя.

Различают факторинг внутренний, когда поставщик, его клиент и банк, совершающий факторинговые операции, находятся в одной стране.

При экспортном (международном) факторинге поставщик, его клиент и банк, проводящий факторинговые операции, находятся в разных странах. Обычно экспортер заключает с фактором договор глобальной цессии, в котором обязуется уступать фактору дебиторскую задолженность всех или определенного круга покупателей (например, всех покупателей в определенной стране).

Современные западные факторинговые компании не только кредитуют своих клиентов, но и оказывают им самые разнообразные услуги: ведут бухгалтерский учет дебиторской задолженности; ведут консультации по поводу работы на рынках сбыта, цен реализации, организации расчетов, заключения хозяйственных договоров; выполняют юридическое, транспортное, складское, рекламное, страховое и другое обслуживание.

В этих условиях факторинг становится универсальной системой финансового обслуживания клиентов, и его называют конвенционным. При такой форме факторинга клиент может существенно сократить свой штат служащих, что способствует снижению затрат на производство и сбыт продукции. Но одновременно возникает риск почти полной зависимости клиента от факторинговой компании, поскольку подобные отношения ведут к полному осведомлению фактора о делах своих клиентов, подчинению их своему влиянию и контролю.

Как правило, на факторинговое обслуживание не принимаются предприятия и организации:

- с большим числом дебиторов, задолженность каждого из которых выражается небольшой суммой;

- занимающиеся спекулятивным бизнесом;

- производящие нестандартную или узкоспециализированную продукцию;

- работающие субподрядчиками (строительные и другие фирмы);

- реализующие в розницу широкий набор "мелочной" продукции;

- практикующие бартерные сделки.

В России факторинг развивается постепенно. Если в странах Западной Европы обороты по факторингу в среднем составляют более 5% ВВП (в Великобритании и Италии - 10%), в Восточной Европе - 1,5 - 2% ВВП, то в России - менее 0,1%. Приблизительно 67% факторингового оборота приходятся на Европу, 22% - на Америку, 11% - на страны Азии, 1% - на Африку. Факторингом в мире занимаются около тысячи компаний, а объем переуступленной им дебиторской задолженности на сегодняшний день достигает 1 трлн евро.

В последние годы в России наметилось значительное расширение как спроса на факторинговые услуги со стороны клиентов, так и их предложения со стороны банков. Потребность в факторинге испытывают практически все компании, постоянно работающие на условиях отсрочки платежа. Например, к таким компаниям можно отнести субъекты пищевой, фармацевтической, легкой, нефтеперерабатывающей и автомобильной промышленности. По оценкам экспертов, потребности данных секторов в факторинге в соответствии с объемами производства перечисленных отраслей составляют несколько десятков миллиардов долларов ежегодно. При создании необходимых условий для развития факторинга темпы роста этого рынка могли бы составлять несколько сотен процентов ежегодно.

Привлекательность факторинга обусловлена тем, что он объединяет в себе сразу несколько функций: во-первых, финансирование оборотного капитала; во-вторых, инкассацию задолженности клиента; в-третьих, если это предусмотрено договором, фактор берет на себя риск неплатежа, выступая в качестве страховщика финансовых рисков. Такой комплекс функций делает факторинг незаменимым механизмом для малых и средних предприятий, доступ которых к кредиту традиционно затруднен.

Кроме того, факторинг обладает целым рядом преимуществ перед другими финансовыми инструментами. Первое преимущество - он не требует предоставления залога в традиционном понимании, поэтому доступен широкому кругу малых и средних компаний, в том числе только начинающих свою деятельность. Второе преимущество - при факторинге происходит 100%-ное целевое использование средств, в то время как обычно, когда компания привлекает кредиты, у нее остается постоянный неснижаемый остаток на счете. В связи с этим в действительности заемщик платит за кредит по более высокой ставке, чем формально установленная. В факторинге такая ситуация невозможна. Третье преимущество - факторинг позволяет экономить на налоге на прибыль. В соответствии с современным налоговым законодательством этот налог должен уплачиваться "по реализации", т.е. с момента фактической отгрузки товара. Однако если компания предоставляет отсрочку платежа (коммерческий кредит) своим покупателям, то средства за отгруженную продукцию поступают позже. Таким образом, на практике обязательства по уплате налога на прибыль возникают раньше, чем поступают средства от реализации. Факторинг позволяет избежать такой ситуации.

11.3. Трастовые операции

Трастовые операции - это операции коммерческих банков и специальных финансовых институтов, направленные на управление имуществом и оказание других услуг по поручению клиента и в его интересах.

При выполнении трастовых операций коммерческий банк может выступать в двух ролях:

1) являться полным представителем клиента, распоряжающимся его имуществом самостоятельно в пределах договора;

2) выполнять строго конкретные операции с собственностью клиента по его поручению.

В современных экономических условиях трастовые операции приобретают особую привлекательность для банков. С их помощью банки получают возможность решить ряд задач по упрочнению своих позиций на рынке: во-первых, это развитие клиентской базы, улучшение ее качества; во-вторых, проникновение в другие сегменты банковского рынка; в-третьих, приобретение контроля над фирмами, разнообразными фондами; в-четвертых, расширение круга операций и услуг; в-пятых, повышение роли банка как участника фондового рынка.

В практической деятельности банков используются следующие виды трастовых операций:

1) доверительное управление;

2) агентские услуги.

Первый вид трастовых операций - доверительное управление - представляет собой систему отношений между собственником имущества и другим лицом, доверительным управляющим, которое в силу заключенного договора получило от собственника право на распоряжение его собственностью. Доверительный управляющий в своих действиях выступает от своего имени, но по поручению и за счет средств клиента - собственника имущества и в случаях, предусмотренных договором, несет материальную ответственность за результаты действий.

Виды, или объекты, имущества, передаваемого в доверительное управление, закреплены в законодательных и нормативных правовых актах РФ. Такими объектами могут быть:

- материальное движимое и недвижимое имущество организаций и граждан;

- денежные средства и документы, сопровождающие их движение;

- права и документы на получение имущества, владение, распоряжение и пользование имуществом, получение доходов от имущества (финансовых средств);

- ценные бумаги.

Конструкция доверительного управления позволяет банкам помимо традиционных объектов управлять также:

- собственностью, которая в силу экономических и социально-политических причин не может быть передана в частное владение;

- федеральными и муниципальными средствами, используемыми в целях сохранения и развития соответствующей собственности;

- средствами мелких частных предприятий, любой малой, а также семейной предпринимательской собственностью - при нехватке у собственников управленческой квалификации;

- финансовыми ресурсами, задолженностью, активами крупных промышленных предприятий, в том числе при проведении акционирования;

- активами социальных страховых и пенсионных фондов предприятий.

Существуют следующие виды услуг по доверительному управлению:

а) для физических лиц:

- передача имущества в наследство;

- управление имуществом по договору;

- опека или попечительство над имуществом полностью или частично недееспособных лиц;

б) для юридических лиц:

- управление имуществом, имущественными правами;

- управление средствами пенсионных фондов;

- управление благотворительными и прочими специальными фондами;

- управление инвестиционными компаниями и фондами.

Второй вид трастовых операций - агентские услуги. Участниками процесса оказания агентских услуг являются:

- принципал (доверитель) - лицо, поручающее другому лицу выполнить какие-либо действия и передающее ему свои полномочия;

- агент - лицо, действующее от имени принципала и выполняющее в точности его поручение.

В агентских услугах право собственности на имущество (имущественные права) остается у принципала (доверителя). Агент выполняет лишь функции поверенного. В соответствии с договором он несет ответственность только за качество исполнения самого поручения, а не за конечные результаты, последствия данного поручения. Агент может от имени клиента заключать договоры, получать ссуды, выписывать чеки, индоссировать векселя, оплачивать счета доверителя, оформлять страховые полисы и пр. Агент действует за счет средств принципала и получает от него вознаграждение.

Агентские услуги могут быть оказаны как юридическим, так и физическим лицам и включают в себя:

- операции на рынке ценных бумаг;

- хранение и передачу денежных и других ценностей;

- оформление доверенности и другие нотариальные услуги;

- получение дохода по акциям и облигациям;

- услуги депозитария и др.

Наиболее распространены в настоящее время следующие виды трастовых услуг, предоставляемых банками:

- ведение личных банковских счетов клиента;

- управление ценными бумагами клиента в целях выгодной реализации, получения гарантированного дохода, замены одних ценных бумаг другими;

- взимание доходов в пользу клиентов;

- осуществление функций депозитария, а также выполнение операций, сопутствующих этой деятельности;

- временное оперативное управление компанией в случае реорганизации (слияния, поглощения или банкротства);

- хранение денежных средств, ценных бумаг и других ценностей;

- ведение бухгалтерских документов клиента, представленного индивидуальной фирмой;

- получение платежей от имени клиента по доверенности, включая проценты, дивиденды, арендные платежи;

- покупка и продажа ценных бумаг за счет и от имени клиента, проведение расчетов с продавцами и покупателями, оказание консультационных услуг (выбор оптимального портфеля ценных бумаг, налоговое планирование, приобретение недвижимости, планирование оптимального распределения семейных доходов);

- создание частных пенсионных фондов и фондов ассоциаций граждан;

- принятие целевых вкладов граждан и организаций на покупку недвижимости;

- выдача гарантий и поручительств.

Перечисленными трастовыми операциями не исчерпывается их разнообразие. В банковской системе западных стран их перечень состоит из нескольких сотен видов.

Для совершения трастовых операций коммерческие банки создают обособленные от других своих служб подразделения, работающие по принципу полной самостоятельности независимо от объема операций. Административное разделение трастовых и прочих подразделений банка имеет не только чисто организационный характер, оно касается и информационной базы, и порядка взаимодействия с клиентами.

В целях соблюдения конфиденциальности в отношении интересов клиентов при трастовых операциях банк может принять следующие меры:

- организационно-техническое отделение трастовых подразделений, в том числе закрытие доступа сотрудникам банка в компьютерные сети отделов, занимающихся доверительным управлением и агентскими операциями на фондовом рынке;

- обособленное подчинение трастовых подразделений в системе управления коммерческого банка;

- территориальная изоляция трастовых подразделений, т.е. их размещение в других зданиях, отдельно от основного офиса банка;

- оформление письменного обязательства служащих трастовых подразделений о неразглашении конфиденциальной информации.

В России в настоящее время формируются условия для развития и расширения круга трастовых операций; одним из таких условий является эффективная организация проведения трастовых операций, включая создание специализированных банковских служб.

11.4. Прочие посреднические операции

Развитие кредитных отношений и связанных с ними рисков делает необходимым использование кредиторами, которые стремятся избежать финансовых потерь, банковских гарантий (поручительств).

Банковская гарантия означает, что банк берет на себя обязательство в случае неуплаты клиентом в срок причитающихся с него платежей произвести платеж за счет своих средств. Если иное не предусмотрено договором, должник и гарант (поручитель) несут солидарную ответственность перед кредитором.

Нормативной базой для гарантийных операций коммерческих банков России являются ГК РФ, Федеральный закон "О банках и банковской деятельности", Федеральный закон "О валютном регулировании и валютном контроле", а также инструкции, регулирующие валютные операции коммерческих банков.

Гарантия - односторонняя сделка, поскольку при ее заключении достаточно волеизъявления только одной стороны - гаранта. Следовательно, ответственность гаранта по взятому на себя обязательству - уплате бенефициару известной денежной суммы по договору гарантии - не определяется как таковая. Гарант лишь выполняет свою обязанность уплатить заранее установленную в гарантии сумму.

Основными субъектами отношений в рамках гарантии выступают:

1) гарант (банк, страховая организация);

2) принципал (по основному долгу - должник, заемщик, дебитор);

3) бенефициар (по основному долгу - кредитор).

В банковской гарантии как документе должна присутствовать информация, позволяющая бенефициару убедиться в двух вещах. Во-первых, в том, что гарантию выдает субъект, имеющий право совершать такие действия, т.е. что в его лицензии прямо зафиксировано право выдавать банковские гарантии. Во-вторых, в том, что лицо, подписывающее документ, надлежащим образом уполномочено. Следовательно, бенефициару, получающему такую гарантию, необходимо как минимум ознакомиться с лицензией гаранта, а также убедиться, что на момент выдачи гарантии она не отозвана.

В зарубежной и российской практике применяются разные виды банковских гарантий, выдаваемых кредитными организациями:

- безотзывная и отзывная;

- прямая и косвенная;

- простая, синдицированная и контргарантия;

- ограниченная и неограниченная;

- платежная и договорная;

- условная и безусловная гарантия.

Безотзывная гарантия - гарантия, которая не может быть отозвана, аннулирована или изменена банком-гарантом без предварительного согласования с банком-кредитором (согласно российскому законодательству банковская гарантия, как правило, имеет безотзывный характер). Отзывная гарантия - гарантия, которую гарант может в любой момент и без предварительного уведомления кредитора аннулировать (в этих случаях кредиторы должны быть внимательны и предусмотрительны).

Прямая гарантия выставляется банком-плательщиком. Косвенная гарантия выставляется через третий банк.

Простая гарантия - гарантия, предоставляемая банком по поручению своего клиента в пользу его контрагента. Контргарантия означает, что банк-гарант, обращаясь к банку-корреспонденту с просьбой выставить контрагенту его клиента гарантию, обеспечивает ему при наступлении гарантийного случая возмещение выплаченной суммы. Синдицированные гарантии используются в ситуациях, когда запрашиваемые суммы гарантий превышают возможности одного банка. В этих ситуациях между двумя или несколькими банками заключается соглашение, по которому в гарантийном случае каждый из них получит свою долю гарантийной суммы.

Ограниченная гарантия - гарантия, по которой гарант отвечает только за часть обязательств, выраженных в конкретной сумме. Неограниченная гарантия - гарантия, по которой гарант отвечает за всю сумму обязательств заемщика.

Платежная гарантия - гарантирование платежей по векселям, аккредитивам, инкассовым операциям. Договорная гарантия - гарантия, подлежащая исполнению по контракту.

Условная гарантия - гарантия, которую банк выплачивает только при определенных условиях, т.е. при документальном подтверждении того, что партнер клиента выполнил все договорные условия либо документально подтвердил, что клиент, чей платеж гарантируется банком, не выполнил своих обязательств. Безусловная гарантия означает, что при предоставлении данной гарантии выплата осуществляется без учета каких-либо возражений клиента, по поручению которого банк выдал гарантию.

Риски, связанные с принятием коммерческими банками поручительств и выдачей гарантий, аналогичны рискам, которые они несут при выдаче кредита. В связи с этим Банк России установил норматив максимального размера кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставляемых банком своим участникам (акционерам) (Н9.1) <1>. Указанный норматив регулирует (ограничивает) кредитный риск банка в отношении участников (акционеров) банка и определяет максимальное отношение размера кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам), к собственным средствам (капиталу) банка. Максимально допустимое числовое значение норматива Н9.1 устанавливается в размере 50%.

--------------------------------

<1> Инструкция Банка России от 16 января 2004 г. N 110-И "Об обязательных нормативах банков".

При определении возможностей и размера предоставления гарантий (поручительств) учитываются следующие факторы:

- размер собственного капитала клиента;

- цель и качество сделки, по которой банк выступает гарантом;

- надежность обеспечения;

- возможность банка взять на себя обязательство по гарантированию кредита полностью или частично.

Все отношения между кредитором и гарантом определяются в договоре банковской гарантии, который должен быть заключен в письменной форме. Несоблюдение этого правила ведет к признанию договора недействительным. Гарантия оформляется либо подписанием двустороннего договора, либо направлением гарантом кредитору гарантийного письма.

Гарантийное письмо - документ, удостоверяющий договор между банком-кредитором и гарантом. Из договора банковской гарантии должно ясно следовать, за исполнение какого обязательства дана гарантия, кому она дана и за кого (наименование должника).

Законом предусматриваются самые разнообразные обстоятельства, когда обязательства банка-гаранта перед кредитором прекращаются. Это происходит в следующих случаях:

- уплата кредитору суммы, на которую выдана гарантия;

- истечение определенного в гарантии срока, на который она выдана;

- отказ кредитора от своих прав по гарантии и возвращение ее гаранту;

- отказ кредитора от своих прав по гарантии путем письменного заявления об освобождении гаранта от его обязательств.

За выдачу банковской гарантии заемщик уплачивает гаранту вознаграждение.

В зарубежной практике банковская гарантия получила широкое распространение. В условиях жесткой конкуренции на этом рынке услуг сложились довольно умеренные ставки банков-гарантов, которые составляют 0,1 - 0,8% суммы гарантии. В России этот показатель достигает 4 - 10%.

Банки взимают комиссионные за следующие операции:

- выдача гарантий (поручительств);

- подтверждение гарантий;

- изменение условий гарантий;

- исполнение банком гарантии.

Увеличение разнообразия банковских операций, а также их сложности вызывает необходимость совершения для клиентов различных консалтинговых операций (оказания консультационных услуг). В настоящее время российские коммерческие банки осваивают рынок консультационных и информационных услуг физическим и юридическим лицам. Между тем в мире такие услуги давно вошли в практику банковского бизнеса, т.е., по сути, стали необходимой частью банковской деятельности. Такие услуги не выражаются в предоставлении кредита и других подобных операциях и не ведут к росту активов или пассивов банка.

Согласно ст. 5 Федерального закона "О банках и банковской деятельности" кредитная организация вправе осуществлять такой вид сделок, как оказание консультационных и информационных услуг. Термины "информация" и "консультация", как и "информирование" и "консультирование", взаимосвязаны. Информация всегда необходима при оказании консультационных услуг специалистом банка, поскольку, консультируя клиента по интересующему его вопросу банковской деятельности или не связанному с ней, специалист банка оперирует достоверными данными.

Банки заинтересованы в консультировании клиентов по целому ряду причин, среди которых в качестве основных можно назвать:

- удержание имеющихся клиентов;

- демонстрация уровня профессионализма служащих банка и их готовности к развитию партнерских отношений с клиентами, создание положительного имиджа банка;

- рост банковской квалификации клиентов, что облегчает общение и повышает эффективность взаимодействия сторон;

- привлечение новых клиентов;

- увеличение объема реализации основных услуг (поддерживаемых с помощью консультационных) и в конечном счете получение большей прибыли.

Всю совокупность консультационных услуг, которые банки могут оказывать клиентам, целесообразно разделить на два блока:

- услуги общего характера;

- специальные услуги.

К консультационным услугам общего характера, связанным с базовыми банковскими операциями, можно отнести, например, консультации в отношении:

- порядка открытия и ведения расчетных, текущих и иных счетов;

- правил ведения кредитных, депозитных, расчетно-платежных и кассовых операций и наиболее целесообразных вариантов их применения;

- операций с ценными бумагами;

- операций с иностранной валютой;

- оформления банковских расчетно-платежных документов.

Подобные услуги - необходимая часть деятельности любого банка. Довольно часто их оказывают рядовые специалисты банка в форме советов, рекомендаций, в режиме "вопрос - ответ" и без оплаты. В этом случае консультации имеют разовый характер и непродолжительны по времени.

К консультационным услугам специального характера относится широкий круг консультационных услуг не только по банковским, но и по целому ряду других проблем: юридическим, бухгалтерским, аудиторским, аналитическим. Специалисты банков проводят консультации по многочисленным вопросам финансового планирования и контроля, в частности по составлению смет хозяйственной деятельности предприятий, калькулированию себестоимости продукции, ценообразованию, экспертным оценкам по инвестированию средств, прогнозам движения ликвидности, управлению текущими активами. Кроме того, банковские специалисты консультируют по глобальным вопросам стратегии бизнеса, таким как реорганизация компании, увеличение объема капитала, покупка других компаний.

Доходы, получаемые российскими банками от консультационных услуг, составляют в среднем 2 - 4% всех их доходов, т.е. данные доходы пока существенно не влияют на структуру доходов отечественных банков, что говорит о неразвитости данной сферы деятельности. Однако в силу того, что для банка оказание консультационных услуг не связано с необходимостью предварительного привлечения денег, консалтинг объективно доступен большей части российских банков, даже испытывающих недостаток в свободных ресурсах.

Выводы

1. К посредническим операциям относятся лизинговые, факторинговые, трастовые операции, операции по выдаче гарантий (поручительств) и консалтинговые операции.

2. Лизинговые операции основаны на предоставлении в аренду внеоборотных активов на долгосрочный период в целях их производственного использования. Необходимость обновления основных фондов, недостаточность ресурсов для этого у отечественных предприятий вызывают интерес к лизинговым операциям. Развитию лизинга будет способствовать наличие у банков достаточной ресурсной базы длительного характера, развитие рынка средств производства, страхования.

3. Основная цель факторингового обслуживания - инкассирование дебиторских счетов своих клиентов и получение причитающихся им платежей.

4. Заинтересованность клиента в передаче банку отдельных функций управления его имуществом объясняется возможностями использования практического опыта и высокого профессионализма сотрудников банка, оказывающего данные услуги. Заключая трастовый договор, доверитель поручает банку распоряжаться своими временно свободными средствами для получения максимального дохода. При этом клиент остается их полноправным собственником, банку передаются лишь полномочия распоряжаться этими средствами в течение определенного срока. Совершая операции со средствами клиента, банк действует от своего имени, но в интересах клиента.

5. Развитие кредитных отношений и связанных с ними рисков делает необходимым использование кредиторами, которые стремятся избежать финансовых потерь, банковских гарантий (поручительств).

6. Увеличение разнообразия банковских операций, а также их сложности вызывает необходимость предоставления клиентам различных консультационных услуг. Банки заинтересованы в оказании таких услуг по многим операциям, выполняемым ими для привлечения новых клиентов. Консультационные услуги - необходимая часть операций банка, они позволяют повысить авторитет банка, сделать ему дополнительную рекламу.

Термины и понятия

Лизинг

Лизингополучатель

Лизинговая плата

Лизингодатель

Страхование имущества

Состав участников лизинга

Комиссия

Дополнительные услуги

Объем обслуживания

Аннуитет

Факторинг

Факторинг с финансированием и без финансирования

Открытый и закрытый (конфиденциальный) факторинг

Факторинг с правом регресса и без права регресса

Внутренний и международный факторинг

Трастовые операции

Агентские услуги

Доверительное управление

Банковская гарантия (поручительство)

Гарантийное письмо

Консалтинговые операции

Вопросы и задания для самостоятельной работы

1. В чем заключается сущность лизинговой сделки?

2. Назовите участников лизинговой сделки.

3. Каковы преимущества лизинга для банка и предприятия?

4. Назовите виды лизинга исходя из разных критериев.

5. Как строится организация лизинговой сделки?

6. Какие разделы должен включать в себя лизинговый договор?

7. Перечислите участников факторинговых операций.

8. Охарактеризуйте порядок осуществления факторинговых операций.

9. Дайте характеристику видов факторинга.

10. Что подразумевают под трастовыми операциями?

11. Что такое банковская гарантия (поручительство)?

12. Какие факторы учитываются при предоставлении гарантий?

13. В чем состоит сущность консалтинговых операций?