Чистий оборотний (робочий) капітал.

Коефіцієнт швидкої ліквідності.

Коефіцієнт швидкої ліквідності розраховується як відношення найбільш ліквідних оборотних засобів (грошових засобів та їх еквівалентів, поточних фінансових інвестицій та дебіторської заборгованості) до поточних зобов’язань підприємства.

11296,7

КЛ шв.2003 =5434,5 = 2,07

12857,8

КЛ шв.2004 =1578,55 = 8,15

14262,8

КЛ шв.2005 =535 = 26,7

Аналіз значення коефіцієнта швидкої ліквідності показує, що платіжні можливості ЗАТ «ТД « УТН» , щодо сплати поточних зобов’язань за умови своєчасного проведення розрахунків з дебіторами значно виросли.

Коефіцієнт покриття.

Коефіцієнт покриття розраховується як відношення оборотних активів до поточних зобов’язань підприємства та показує достатність ресурсів підприємства, які можуть бути використані для погашення його поточних зобов’язань. . Коефіцієнт покриття (іноді його називають коефіцієнтом за­гальної ліквідності) дає загальну оцінку ліквідності активів, показуючи, скільки гривень поточних активів підприємства припадає на одну грив­ню поточних зобов'язань. Якщо поточні активи перевищують за вели­чиною поточні зобов'язання, підприємство може розглядатись як таке, що успішно функціонує.

27703,65

Кп 2003 = 5434,5 = 5,09

26211,35

Кп 2004 = 1578,55 = 16,6

23048,6

Кп 2005 = 535 = 43,1

Цей показник значно зріс за аналізуючий період, це пов’язано із зменшенням оборотних засобів та значним зниженням короткострокових зобов’язань.

Аналізуючи значення коефіцієнта покриття треба відзначити, що підприємство своєчасно ліквідує свої борги. Критичне значення коефіцієнту дорівнює 1.

Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості.

Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості розраховується як відношення кредиторської заборгованості до дебіторської заборгованості. Значення коефіцієнта повинно бути менше 1.

35060,6

К к/д 2003 = 28388,7 = 1,24

29198,9

К к/д 2004 = 21118,9 = 1,4

21934,3

К к/д 2005 = 32816,1 = 0,7

Якщо кредиторська заборгованість перевищує дебіторську заборгованість, необхідно з’ясувати причини такого стану(що може бути пов’язане з труднощами при реалізації продукції тощо).

Чистий оборотний (робочий) капітал.

Чистий оборотний (робочий) капітал розраховується як різниця між оборонними активами підприємства та його поточними зобов’язаннями.

ЧОК 2003= 27703,65 – 5434,5 = 22269,15 тис. грн..

ЧОК 2004= 26211,35 – 1578,55 = 24632,8 тис. грн..

ЧОК 2005= 23048,6 – 535 = 22513,6 тис. грн..

Його наявність та величина свідчать про спроможність підприємства сплачувати свої поточні зобов’язання та розширювати подальшу діяльність.

Фінансове становище фірми знаходиться в безпосередній залежності від того, на скільки швидко кошти, вкладені в активи, перетворюються в реальні кошти.

Тривалість перебування коштів в обороті залежить від ряду зовнішніх і внутрішніх факторів:

- сфери діяльності;

- галузевої приналежності;

- масштабів підприємства.

Період перебування коштів в обороті залежить також від обраної стратегії керування активами.

Аналіз оборотності проводиться з використанням таких показників.

Чиста виручка

1.Коефіцієнт оборотності активів = Поточні активи

202581

К оа 2003 = 45985,65 = 4,4.

200023,9

К оа 2004 = 49688,8 = 4,02.

104960,45

К оа 2005 = 49751,05 = 2,1.

Коефіцієнт оборотності активів показує швидкість обороту коштів вкладених в поточні активи. Аналізуючи дані по коефіцієнту оборотності слід сказати, що він зменшився протягом аналізую чого періоду в 2 рази. Це відбулося за рахунок зменшення чистої виручки та збільшення поточних активів.

Собівартість реалізованої продукції

2. Коефіцієнт оборотності запасів = Середньорічна величина запасів

178162,3

К об.з 2003 = 7215,9 = 24,7.

174461,9

К об.з 2004 = 11780,65 = 14,8.

69895,15

К об.з 2005 = 4580,8 = 15,3.

Коефіцієнт оборотності запасів показує швидкість обороту запасів. Чим більше значення цього коефіцієнта, тим вищий рівень обо­ротності запасів, що позитивно відображається на забезпеченні обся­гу реалізації продукції. З даних ЗАТ « ТД «УТН» видно, що знизилась швидкість обороту запасів.

3. Коефіцієнт оборотності= Чиста виручка